國(guó)家統(tǒng)計(jì)局11月14日發(fā)布最新數(shù)據(jù)顯示，2025年10月，全國(guó)餐飲收入5199億元，同比增長(zhǎng)3.8%；限額以上單位餐飲收入1459億元，同比增長(zhǎng)3.7%。1-10月，全國(guó)餐飲收入46188億元，同比增長(zhǎng)3.3%；限額以上單位餐飲收入13510億元，同比增長(zhǎng)2.4%。

不過(guò)行業(yè)協(xié)會(huì)分析，受?chē)?guó)慶、中秋雙節(jié)影響，10月份餐飲市場(chǎng)呈現(xiàn)“短期回暖、后勁不足”的特征。并表示，11月份餐飲業(yè)經(jīng)營(yíng)預(yù)期出現(xiàn)回落。

相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)餐飲行業(yè)已步入高飽和、高競(jìng)爭(zhēng)的存量時(shí)代，行業(yè)洗牌與結(jié)構(gòu)重塑的進(jìn)程正在加快。

01

中國(guó)餐飲進(jìn)入高飽和與強(qiáng)內(nèi)卷時(shí)代

2025 年，中國(guó)餐飲行業(yè)在存量競(jìng)爭(zhēng)加劇、消費(fèi)需求分化、成本壓力攀升等多重挑戰(zhàn)下，正經(jīng)歷從 "規(guī)模擴(kuò)張" 向 "質(zhì)量提升" 的關(guān)鍵轉(zhuǎn)型。

截至2025年8月份，全國(guó)餐飲門(mén)店8,831,716(約883萬(wàn)家，不包含團(tuán)餐)，2024~2025年8月新開(kāi)店數(shù)7,155,466家(約716萬(wàn)家)，關(guān)店門(mén)店數(shù)6,537,836家(約654萬(wàn)家)，增加617,630家(約62萬(wàn)家)。

相當(dāng)于中國(guó)餐飲直接換了一輪血。今年中國(guó)餐飲的連鎖化率有望來(lái)到24%，2026年可能進(jìn)一步提高到28%。

一方面，門(mén)店數(shù)量不斷攀升，市場(chǎng)飽和度近乎極限。

這意味著行業(yè)已完全進(jìn)入 “開(kāi)店與閉店動(dòng)態(tài)平衡” 的存量競(jìng)爭(zhēng)階段，增長(zhǎng)不再依靠市場(chǎng)擴(kuò)容，而是直接來(lái)源于對(duì)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手市場(chǎng)份額的爭(zhēng)奪。

另一方面，連鎖化率提升至 24%，行業(yè)集中度加劇，洗牌速度加快。

在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈的情況下，餐飲行業(yè)的連鎖化率持續(xù)上升，2020 年至 2024 年從 15% 提升到 22%，2025 年預(yù)計(jì)達(dá)到 24%，頭部品牌的集中度顯著提高，馬太效應(yīng)愈發(fā)明顯。

在存量競(jìng)爭(zhēng)的環(huán)境下，“大魚(yú)吃小魚(yú)” 的現(xiàn)象更加突出，行業(yè)洗牌速度加快。2025 年上半年，有 150 個(gè)餐飲品牌倒閉；快餐行業(yè)的情況尤為嚴(yán)峻，一年閉店 54.7 萬(wàn)家，平均每分鐘就有一家門(mén)店關(guān)停，小龍蝦、牛蛙、黃燜雞、麻辣燙等品類的閉店頻率最高。

最后，資本入局引發(fā)外賣(mài)混戰(zhàn)，中小商戶承壓明顯。

2025 年上半年，京東、淘寶先后入局外賣(mài)市場(chǎng)，引發(fā)新一輪外賣(mài)大戰(zhàn)，推高餐飲市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)強(qiáng)度。期間，超 800 億補(bǔ)貼短時(shí)間內(nèi)流入餐飲行業(yè)，外賣(mài)平臺(tái)訂單量一度達(dá) 0.5 億單。

這讓餐飲行業(yè)處境更艱難：不少門(mén)店客源流失，部分門(mén)店外賣(mài)訂單越多虧損越嚴(yán)重，員工忙碌卻利潤(rùn)下滑。

同時(shí)，消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)行為轉(zhuǎn)向外賣(mài)，數(shù)據(jù)顯示部分消費(fèi)者月點(diǎn)外賣(mài)超兩次，30 元以下訂單占比 74.3%，外賣(mài)年復(fù)合增長(zhǎng)率超 2%。

在存量時(shí)代，餐飲市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)發(fā)生了顯著變化，客單價(jià)、翻臺(tái)率和同店銷(xiāo)售增長(zhǎng)等指標(biāo)的變化清晰地反映了這一趨勢(shì)。

首先，客單價(jià)普遍下滑，盈利空間受到擠壓；其次，翻臺(tái)率下降，運(yùn)營(yíng)效率走低；最后，同店銷(xiāo)售增長(zhǎng)承壓，釋放出關(guān)鍵警報(bào)。

這三項(xiàng)指標(biāo)的同時(shí)下滑，再次共同指向一個(gè)結(jié)論：市場(chǎng)已從“增量競(jìng)爭(zhēng)” 徹底轉(zhuǎn)向 “存量爭(zhēng)奪”。

02

連鎖餐飲：

不同業(yè)態(tài)冷暖不一

在此背景下，連鎖餐飲巨頭們普遍采取關(guān)店止損、成本優(yōu)化與外賣(mài)業(yè)務(wù)加碼的戰(zhàn)略調(diào)整，行業(yè)呈現(xiàn) "止跌回血" 態(tài)勢(shì)但仍面臨結(jié)構(gòu)性挑戰(zhàn)。

行業(yè)飽和與存量競(jìng)爭(zhēng)成為主旋律，800萬(wàn)家門(mén)店?duì)帄Z有限客源，連鎖化率集中與資本外賣(mài)亂戰(zhàn)加速洗牌，頭部品牌以利潤(rùn)回血與擴(kuò)張降速應(yīng)對(duì)，但客單價(jià)、翻臺(tái)率、同店銷(xiāo)售三大指標(biāo)普遍承壓，預(yù)示著真正殘酷的競(jìng)爭(zhēng)才剛剛開(kāi)始。

整體來(lái)看，餐飲頭部企業(yè)呈現(xiàn)出初步的“止跌回血”跡象，但回暖基礎(chǔ)尚不牢固，且不同細(xì)分賽道冷暖不一。

一方面，盈利改善是當(dāng)前最積極的信號(hào)。

一部分企業(yè)盈利能力顯著增強(qiáng)，例如達(dá)勢(shì)股份（達(dá)美樂(lè)中國(guó)運(yùn)營(yíng)商）上半年利潤(rùn)同比增長(zhǎng)約5倍，味千中國(guó)、太興集團(tuán)、鍋圈、周黑鴨、古茗等企業(yè)凈利潤(rùn)增速均超過(guò)100%，其中味千中國(guó)成功實(shí)現(xiàn)扭虧為盈。

另一方面，虧損收窄也反映出部分企業(yè)的經(jīng)營(yíng)修復(fù)。呷哺呷哺、奈雪的茶、敘福樓集團(tuán)等重點(diǎn)企業(yè)的虧損額較去年同期均大幅減少，顯示出降本增效等措施開(kāi)始發(fā)揮作用。

此外，在近日舉辦的投資者大會(huì)上，百勝中國(guó)發(fā)布了一系列極其進(jìn)取的目標(biāo)：包括到2030年總店數(shù)超30000家，約當(dāng)于未來(lái)五年平均每3.5個(gè)小時(shí)就有一家新店；2028年，肯德基將成為中國(guó)首個(gè)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)突破100億元的餐飲品牌；必勝客成功轉(zhuǎn)型后要用五年“再造一個(gè)必勝客”等等。

然而，市場(chǎng)的復(fù)蘇并非雨露均沾，不同業(yè)態(tài)和區(qū)域面臨的挑戰(zhàn)依然嚴(yán)峻：

（1）區(qū)域市場(chǎng)承壓。香港市場(chǎng)受旅游人數(shù)減少及租金高企等因素沖擊明顯，近半年已有超20家本土連鎖餐飲品牌結(jié)業(yè)。

（2）傳統(tǒng)正餐與老字號(hào)挑戰(zhàn)依舊。以全聚德、廣州酒家、同慶樓等為代表的老字號(hào)及中高端酒樓型企業(yè)，經(jīng)營(yíng)仍持續(xù)承壓，轉(zhuǎn)型壓力較大。

（3）新茶飲擴(kuò)張近乎停滯。盡管勢(shì)頭相對(duì)良好，但賽道內(nèi)卷加劇，規(guī)模擴(kuò)張已大幅放緩。數(shù)據(jù)顯示，截至2025年6月底，26個(gè)主流新茶飲品牌門(mén)店總數(shù)較2024年底僅凈增858家，整體增長(zhǎng)率僅為0.74%，市場(chǎng)飽和跡象明顯。

03

細(xì)分業(yè)態(tài)：

火鍋關(guān)店最多

自助餐、粉面明顯增長(zhǎng)

近日，窄門(mén)學(xué)社發(fā)布《2025年中國(guó)餐飲年度報(bào)告&餐飲全球化報(bào)告》，除了解讀2025年中國(guó)餐飲全品類、全球餐飲認(rèn)知及趨勢(shì)，還對(duì)不同餐飲細(xì)分業(yè)態(tài)開(kāi)關(guān)店數(shù)量進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析。在此，冷食君摘取幾大代表進(jìn)行解析。

火鍋業(yè)態(tài)

據(jù)數(shù)據(jù)顯示，火鍋在全中國(guó)目前的營(yíng)業(yè)中門(mén)店數(shù)為528298家(約52.8萬(wàn)家)，2024~2025年8月新開(kāi)店數(shù)441837家(約44.2萬(wàn)家)，關(guān)店門(mén)店數(shù)461988家(約46.2萬(wàn)家)，減少20151家(約2萬(wàn)家)。

作為餐飲第一大品類，火鍋賽道K型分化越來(lái)越明顯，現(xiàn)在的火鍋賽道，正走向兩個(gè)極端——“要么高質(zhì)，要么低價(jià)”。

火鍋的未來(lái)，不在一鍋湯里，而在一套系統(tǒng)里。它既是味覺(jué)的競(jìng)爭(zhēng)，也是顏值、效率、供應(yīng)鏈、文化適配力的競(jìng)爭(zhēng)。

火鍋業(yè)態(tài)之外，值得關(guān)注的是自助餐、粉面快餐業(yè)態(tài)。

自助餐業(yè)態(tài)

自助餐在全中國(guó)目前的營(yíng)業(yè)中門(mén)店數(shù)為79331家(約7.9萬(wàn)家)，2024~2025年8月新開(kāi)店數(shù)82976家(約8.3萬(wàn)家)，關(guān)店門(mén)店數(shù)66300家(約6.6萬(wàn)家)，增加16676家(約1.6萬(wàn)家)。

這兩年，很多人都在說(shuō)：“餐飲越來(lái)越卷、客單越來(lái)越低?！钡驮谶@種環(huán)境下，有一個(gè)老品類又悄悄回來(lái)了——自助餐。

過(guò)去一年，全國(guó)新增近1.6萬(wàn)家自助餐門(mén)店。

并且從“大而全”到“小而精”，從“多SKU”到“強(qiáng)單品”，且掌握成本與心理的平衡。

新的自助餐不只是便宜，而是用“聰明”的方式省錢(qián)：精簡(jiǎn)動(dòng)線、控制損耗；分時(shí)段定價(jià)，提高翻臺(tái)；部分產(chǎn)品限量、酒飲單點(diǎn)，精準(zhǔn)拉毛利。

粉面業(yè)態(tài)

面館在全中國(guó)目前的營(yíng)業(yè)中門(mén)店數(shù)為757192家(約75.7萬(wàn)家)，2024~2025年8月新開(kāi)店數(shù)583445家(約58.3萬(wàn)家)，關(guān)店門(mén)店數(shù)536983家(約53.7萬(wàn)家)，增加46462家(約4.6萬(wàn)家)。

11月17日，港交所披露，廣州遇見(jiàn)小面餐飲股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“遇見(jiàn)小面”）通過(guò)港交所上市聆訊，招銀國(guó)際為獨(dú)家保薦人。賣(mài)面上市，粉面賽道熱度可見(jiàn)一斑。

米粉米線在全中國(guó)目前的營(yíng)業(yè)中門(mén)店數(shù)為383887家(約38.4萬(wàn)家)，2024~2025年8月新開(kāi)店數(shù)349853家(約35.0萬(wàn)家)，關(guān)店門(mén)店數(shù)329411家(約32.9萬(wàn)家)，增加20442家(約2萬(wàn)家)。

這一碗粉、這一碗面，過(guò)去靠手藝，靠感覺(jué)，靠那一口“老味道”；但今天，它正在靠系統(tǒng)、靠效率、靠體驗(yàn)感重新被定義。